自今年8月17日央行改革完善貸款市場報(bào)價利率（LPR）形成機(jī)制以來，目前接近90%的新發(fā)放貸款已經(jīng)參考LPR定價。但存量浮動利率貸款仍基于貸款基準(zhǔn)利率定價，不能及時反映市場利率變化，不利于保護(hù)借貸雙方的權(quán)益。

為進(jìn)一步深化LPR改革，12月28日，央行發(fā)布《中國人民銀行公告〔2019〕第30號》（以下簡稱公告），就存量浮動利率貸款的定價基準(zhǔn)轉(zhuǎn)換為LPR有關(guān)事宜進(jìn)行規(guī)定，推進(jìn)存量浮動利率貸款定價基準(zhǔn)平穩(wěn)轉(zhuǎn)換。

中國民生銀行專業(yè)研究員溫彬表示，公告的實(shí)施，將更好地發(fā)揮LPR貸款市場報(bào)價利率在實(shí)際利率形成中的引導(dǎo)作用，推動社會融資成本下降，引導(dǎo)和支持金融機(jī)構(gòu)優(yōu)化信貸結(jié)構(gòu)，增強(qiáng)對經(jīng)濟(jì)領(lǐng)域的薄弱環(huán)節(jié)和重點(diǎn)領(lǐng)域的精準(zhǔn)滴灌，提高金融資源配置效率，進(jìn)一步增強(qiáng)服務(wù)實(shí)體經(jīng)濟(jì)發(fā)展的能力。

轉(zhuǎn)換工作期限為2020年3月-8月

公告所稱存量浮動利率貸款，是指2020年1月1日前金融機(jī)構(gòu)已發(fā)放的和已簽訂合同但未發(fā)放的參考貸款基準(zhǔn)利率定價的浮動利率貸款（不包括公積金個人住房貸款）。公告還強(qiáng)調(diào)，自2020年1月1日起，各金融機(jī)構(gòu)不得簽訂參考貸款基準(zhǔn)利率定價的浮動利率貸款合同。

公告要求，自2020年3月1日起，金融機(jī)構(gòu)應(yīng)與存量浮動利率貸款客戶就定價基準(zhǔn)轉(zhuǎn)換條款進(jìn)行協(xié)商，將原合同約定的利率定價方式轉(zhuǎn)換為以LPR為定價基準(zhǔn)加點(diǎn)形成（加點(diǎn)可為負(fù)值），加點(diǎn)數(shù)值在合同剩余期限內(nèi)固定不變；也可轉(zhuǎn)換為固定利率。定價基準(zhǔn)只能轉(zhuǎn)換一次，轉(zhuǎn)換之后不能再次轉(zhuǎn)換。已處于最后一個重定價周期的存量浮動利率貸款可不轉(zhuǎn)換。存量浮動利率貸款定價基準(zhǔn)轉(zhuǎn)換原則上應(yīng)于2020年8月31日前完成。

對于上述操作，央行有關(guān)負(fù)責(zé)人解釋，轉(zhuǎn)換后的貸款利率水平由雙方協(xié)商確定，其中，為貫徹落實(shí)房地產(chǎn)市場調(diào)控要求，存量商業(yè)性個人住房貸款在轉(zhuǎn)換時點(diǎn)的利率水平應(yīng)保持不變。此外，金融機(jī)構(gòu)與客戶協(xié)商定價基準(zhǔn)轉(zhuǎn)換條款時，可重新約定重定價周期和重定價日，其中商業(yè)性個人住房貸款重新約定的重定價周期最短為一年；如存量浮動利率貸款轉(zhuǎn)換為固定利率，轉(zhuǎn)換后的利率水平由借貸雙方協(xié)商確定，其中商業(yè)性個人住房貸款轉(zhuǎn)換后利率水平應(yīng)等于原合同最近的執(zhí)行利率水平。

“公告的出臺，是進(jìn)一步深化利率市場化改革的充分體現(xiàn)，有利于加大對經(jīng)濟(jì)薄弱環(huán)節(jié)和重點(diǎn)領(lǐng)域的金融支持力度，著力緩解存量民營和小微企業(yè)融資貴問題。”溫彬表示，“同時，為貫徹落實(shí)房地產(chǎn)市場調(diào)控要求，公告明確規(guī)定，對存量商業(yè)性個人住房貸款在轉(zhuǎn)換時點(diǎn)的利率水平保持不變，有利于穩(wěn)定市場預(yù)期，保持居民住房貸款利率在合理均衡水平上的基本穩(wěn)定。”

存量房貸利率在轉(zhuǎn)換時點(diǎn)保持不變

對于市場關(guān)心的存量房貸利率如何確定，根據(jù)公告，商業(yè)性個人住房貸款的加點(diǎn)數(shù)值應(yīng)等于原合同最近的執(zhí)行利率水平與2019年12月發(fā)布的相應(yīng)期限LPR的差值。從轉(zhuǎn)換時點(diǎn)至此后的第一個重定價日（不含），執(zhí)行的利率水平應(yīng)等于原合同最近的執(zhí)行利率水平，即2019年12月相應(yīng)期限LPR與該加點(diǎn)數(shù)值之和。之后，自第一個重定價日起，在每個利率重定價日，利率水平由最近一個月相應(yīng)期限LPR與該加點(diǎn)數(shù)值重新計(jì)算確定。

上述負(fù)責(zé)人強(qiáng)調(diào)，自公告發(fā)布之日起，銀行應(yīng)盡快制定存量商業(yè)性個人住房貸款定價基準(zhǔn)轉(zhuǎn)換工作計(jì)劃，包括系統(tǒng)配套、人員培訓(xùn)等，同時通過多種渠道（包括官網(wǎng)和網(wǎng)點(diǎn)公告、短信、郵件、手機(jī)銀行和電話通知等）告知客戶，在雙方協(xié)商一致的前提下，盡可能以簡便易行的方式變更原合同條款。定價基準(zhǔn)轉(zhuǎn)換為LPR的，LPR的期限品種依據(jù)原合同的借款期限確定，確定后在合同剩余期限內(nèi)不再調(diào)整；加點(diǎn)數(shù)值為原合同最近的執(zhí)行利率與2019年12月LPR的差值（可為負(fù)值），在合同剩余期限內(nèi)固定不變；轉(zhuǎn)換時點(diǎn)利率水平保持不變；借貸雙方可重新約定重定價周期和重定價日，重定價周期最短為一年。

值得注意的是，同一筆商業(yè)性個人住房貸款，在2020年3-8月之間任意時點(diǎn)轉(zhuǎn)換，均根據(jù)2019年12月LPR和原執(zhí)行的利率水平確定加點(diǎn)數(shù)值，加點(diǎn)數(shù)值不受轉(zhuǎn)換時點(diǎn)的影響。